Инвестиции в будущее: выбрать вклады или облигации?

Самый распространенный способ получения дополнительного заработка у среднестатистического россиянина — открытие банковского вклада или приобретение облигаций. Выбор того или иного метода зависит от умения лоббировать состояние фондового рынка, наличия навыков управления финансами, степень личного доверия.

Какой вариант вложения наиболее целесообразен на данном этапе развития российской экономики? Попробуем разобраться.

Разновидности, достоинства и недостатки вкладов

Любые вклады — это специфические банковские счета с собственными правилами использования. Клиент открывает депозит, вносит на него деньги, финучреждение запускает их в оборот, после чего на эту сумму начисляются дивиденды. Такой формат можно разделить на несколько групп.

По длительности:

• бессрочные — внесения до востребования;
• срочные— открываются на определенный период, регулируемый договором. При желании его можно продлить.

По вносимой валюте:

• рублевые — национальная валюта РФ;
• валютные — на депозитарий кладут доллары, либо евро, юани, номинал любой другой страны;
• мультивалютные — содержат как рубли, так и банкноты любых других государств.

По условиям ставки:

• Без капитализации процентов — начисление происходит исключительно на первоначальные инвестиции.
• С капитализацией — каждое последующее начисление процентной суммы производится с учетом увеличения изначального объема средств.

По наличию пополнения:

• Пополняемые— в любой момент можно внести дополнительную свободную сумму, которая увеличит прибыль по процентным поступлениям.
• Непополняемые— на протяжении срока действия депозитария пополнение невозможно.

По допустимости выведения части наличных:

• С частичным снятием — при необходимости можно вывести некоторую долю денег.
• Без — не допускается съем, пока действует договор. При острой потребности закрывается счет, средства обналичиваются, но процентные прибавления сгорают.

Вклады, как финансовый инструмент приумножения благосостояния, имеют ряд позитивных характеристик.

• Понятная схема действий для рядового обывателя.
• Простая модель мониторинга и управления своим счетом.
• Гарантия на формирование конкретного размера пассивного дохода.
• В случае банкротства финорганизации вкладчику будет возвращена страховка до 1,4 млн рублей.

Сегодня любые вложения можно осуществить как в отделении банка, так и онлайн. С условиями можно ознакомиться на сайте или в приложении для смартфонов.

Интересы клиентов защищает система страхования вкладов — госпрограмма по сохранению помещенных в российские банки средств. Она учитывает ряд страховых случаев, при которых будут производиться денежное возмещение. Однако установлен лимит по страховке, ограниченный максимальной планкой в один миллион четыреста тысяч рублей ноль-ноль копеек. Сюда включается депозит и проценты.

К отрицательным моментам такого инвестирования относят всего два фактора.

1. Невозможность изъять средства без потери процентной ставки до истечения срока действия договора, либо ограничения на пополнение в этот же период.
2. Подверженность влиянию инфляции.

Ставки не всегда перекрывают инфляционные издержки, что может обесценить инвестицию. А строгие временные рамки лишают вас возможности переинвестировать бюджет в более выгодное дело.

Именно банковские вклады государство рекомендует гражданам со скромными доходами. Для них недавно разработана специальная программа вклады для бедных, которой мы посвятили отдельную статью.

Преимущества и минусы залоговых бумаг

Облигация относится к ценным бумагам долгового назначения. Их выпускает организация-эмитент как подтверждение получения в долг денежных средств от различных инвесторов. Стоимость зависит от необходимой суммы для развития предприятия. Эмитент гарантирует покупателям облигаций возврат денег за сами ценные бумаги, плюс процент за пользование валютой.

Существует строгий регламент, регулирующий исполнение обязательств организацией-эмитентом. Проценты выплачиваются в четко обозначенное время и в указанном объеме. Доходность по ним значительно выше, чем прибыль с банковских депозитов. Такой подход является своеобразной компенсацией на случай рыночного обвала.

Облигации классифицируются в соответствии с разнообразными факторами и условиями выпуска.

По классу эмитента:

• государственные — для частных инвесторов доступны документы федерального займа, для банковских — купоны Банка России;
• региональные — выпускаются отдельными субъектами РФ;
• корпоративные — подтверждают финансовые обязательства между частной коммерческой организацией и инвестором.

По срокам выплат:

• краткосрочные — действуют не более года;
• среднесрочные — дивиденды начисляются на протяжении 5 лет;
• долгосрочные— получение доходов более пяти лет.

По валюте:

1. Рублевые — продаются за национальную валюту и выплаты производятся в рублях.
2. Еврооблигации — подтверждают валютные операции по номиналам разных стран.

По типу дохода:

1. Купонные— фиксированная ставка и выплата.
2. Дисконтные— покупка осуществляется по ценнику меньше номинального, доход получают из разницы между покупкой и продажей.
3. Переменный купон — выплаты меняются согласно рыночной конъюктуры.
4. Плавающий — ставка по процентам привязывается либо к ставке ЦБ, либо к курсу иностранной валюты. Их также называют облигации-флоатеры, подробнее об их особенностях в актуальный период высоких ставок можно прочитать в отдельной статье.

Как финансовый инструмент для пассивного дохода облигации обладают массой преимуществ.

• Доходность выше, чем у банковских вкладов.
• Инвестиции на любой срок.
• Проценты начисляются по каждому дню.
• Продажа раньше срока позволяет сохранить доходы по процентам.

Наряду с достоинствами присутствуют и недостатки.

• Зависимость от ключевой ставки Центробанка.
• Стоимость зависит от инфляции, поэтому существуют риски падения ценника на активы.
• Подверженность волатильности.

ЧИТАЙТЕ ТАКЖЕ: ЦБ планирует обеспечить инвесторам прямой допуск на биржу без участия брокеров

Какой тип вложения средств наиболее эффективен?

Депозиты и ценные бумаги в качестве инвестиционных инструментов имеют персональные достоинства и недостатки. Так вклад более выгоден из-за фиксированной доходности на определенный период. Преимуществом облигаций является ликвидность — их можно продать в любой момент и не потерять накопленные проценты. Чем не могут похвастаться банки. Даже при открытии счета с возможностью досрочного снятия средств, будет использована специальная ставка до востребования. Она гораздо ниже заявленной.

Желая приобрести облигации той или иной компании, следует внимательно следить за ситуацией на фондовой бирже. Так как стоимость облигаций подвержена волатильности, можно понести убытки. Так в начале сентября текущего года доходность по облигациям вошла в активную фазу роста, но из-за повышения ставки ЦБ стоимость бумаг резко пошла вниз. Инвесторы, которым срочно потребуется обналичить активы, приобретенные в начале года, могут потерпеть убытки. А вот для желающих купить инвестиционный портфель подешевле настало благоприятное время.

Для покупки облигаций необходимо завести брокерский счет и выбрать оптимального брокера. При этом важно научиться самостоятельно сравнивать тарифы на услуги брокеров, так как они берут комиссию за каждую сделку. В итоге посредник не останется в накладе, даже если клиент прогорит.

ЧИТАЙТЕ ТАКЖЕ: ИИС и брокерский счет: плюсы, минусы и сравнение

Рынок залоговых бумаг может предложить активы с прибыльностью выше, чем у банковских предложений. Однако высокая доходность повышает риски. Так, облигации не защищены от дефолта, тогда как банки предоставляют компенсацию в размере установленной страховой суммы.

На данном этапе сохраняется вероятность роста ключевой ставки ЦБР до 20 %. Если это произойдет, то доходы от фиксированных купонов увеличатся, но их расценки упадут. Если компания неожиданно начнет банкротиться, то выгодно продать портфель не получится.

Эксперты рекомендуют приобретать флоатеры— документы с плавающим купоном. Долгосрочные облигации позволят обеспечить стабильный доход в пассивном режиме на долгие годы. Вклады с высокими процентными дивидендами предлагаются на короткое время.

Подводя итоги

Каждый вкладчик самостоятельно определяет для себя, как лучше распорядиться финансами для получения прибыли. Но для извлечения максимальной выгоды стоит распределить деньги между разнообразными активами. Можно составить портфель из облигационных бланков нескольких организаций или открыть счета в нескольких банках с разными условиями и процентными ставками. Это позволит компенсировать потери одних активов за счет доходности от других.

Тем, кто уже освоил вклады и облигации, имеет смысл присмотреться к инвестициям в золото и прочие драгметаллы, которые рассчитаны на долгосрок и помогают стабилизации портфеля.